Stresstest für Banken: Tricksen und Schönrechnen

EZB-Präsident Draghi über 2018 versus 2008: „Alles in allem sind Banken heute stabiler. Können wir deswegen selbstzufrieden sein? Nein.“ (Foto: Kai Pfaffenbach/Reuters)

Einige EU-Banken haben bei Stresstests so lange an Rechenmodellen rumgedoktert, bis das Ergebnis passte.

Es ist ein beschämendes Urteil, das Wissenschaftler der amerikanischen Notenbank Federal Reserve über die Kollegen der Bankenaufsicht in Europa fällen. Sie würden den beaufsichtigten Banken viel zu viel gefährlichen Spielraum geben. In der Sache geht es um die Qualität der Stresstests, denen sich die europäischen Banken regelmäßig unterziehen müssen. Die Aufseher wollen sich mit diesen Tests ein Bild davon machen, wie gut die Kredithäuser einen plötzlichen Konjunktureinbruch oder eine Finanzmarktkrise verkraften könnten.